我国上市公司会计盈余质量评价研究
传统的以会计盈余为基础构筑的企业盈利能力评价指标仅反映企业盈利的数量水平,而不能揭示其内在质量和增长潜力.如何以现行财务报告框架下的会计信息为基础,对我国上市公司会计盈余数量与质量水平进行综合评价,以完善传统的盈利能力评价方法,提高会计盈余信息的决策价值是证券市场亟需解决的问题.经济学、财务学和会计学对盈余的理论解释存在明显差异,现行会计盈余的确定模式基于权责发生制和历史成本原则,导致会计盈余信息存在固有缺陷,难以体现其质量水平.会计盈余质量受盈余的定义及目标、会计信息基本质量特征、会计盈余功用理论等多个因素制约.本文界定了不同的盈余功用理论下会计盈余质量的内涵,并基于决策相关性和现实层面,笔者将上市公司会计盈余质量的评判标准界定为"企业未来一段时间盈利保持现有盈利水平,或在现有盈利水平的基础上持续增长的能力或可能性",由此推演出会计盈余质量的五个核心要素:真实性、持续性、现金保障性、成长性、安全性,并在此基础上构建了我国上市公司会计盈余质量评价指标体系.论文最后以深沪股市机械、设备及仪表行业157家上市公司为样本,对本文设计的上市公司会计盈余综合评价指数进行实证研究.实证结果表明,综合指数得分高也即盈余质量高的上市公司,其未来会计盈余在中段期内呈现持续增长态势,从而验证了本文所提出的上市公司盈余质量评价方法的科学性与可行性.
上市公司;会计盈余质量;综合评价指数
中南大学
硕士
会计学
刘冬荣
2004
中文
F276.6;F832.51
74
2005-07-27（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）