Shibor与上证指数的动态逻辑研究:基于货币政策调控的视角
本文以金融危机为分界点,选取2007-2010年的数据,研究了Shibor与上证指数之间的波动溢出效应及背后所体现的货币政策逻辑含义.研究结果表明:金融危机后,Shibor与上证指数的波动溢出效应逐渐增强.政策含义是:shibor发展较快,已经具备了基准利率的功能,这为上海建设国际金融中心和人民币国际化奠定了基础;管理层可以利用shibor与上海指数的内在逻辑关系,改善和提高货币政策调控效果.
SHIBOR、格兰杰因果检验、波动溢出、多元GARCH
F831.91(金融、银行)
2011-01-24（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）
108-112
