战略性资产配置的理论基础:比较与综合
战略性资产配置的两大理论基础是收益和风险的测度理论、投资者风险偏好的测度理论.基于这些理论的不同的战略性资产配置方法,在理论上并没有优劣之分,直接对各自的配置结果进行比较是没有意义的.但是可以在监控多个风险指标的情况下对"有效投资组合前沿"进行"精炼".对于投资者风险偏好的测度理论,理论上尚未成熟,难于在实践中应用.正因为收益和风险测度理论的争论和投资者风险偏好理论的不成熟,战略性资产配置并不能被视为一种精确的"技术",而应该是一种包含科学的"艺术".
战略性资产配置、有效投资组合前沿、风险测度、风险偏好
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F8(财政、金融)
2007-08-30（万方平台首次上网日期，不代表论文的发表时间）
共6页
79-83,89
